Explicación: China impone límites de crecimiento a la vasta industria de refinación de petróleo

SINGAPUR, 27 oct (Reuters) – China ha fijado un tamaño mínimo para las nuevas refinerías de petróleo y prohibirá a los pequeños procesadores de crudo que afirmen ser productores de productos químicos o betún, en el marco de un plan para límite capacidad total en mil millones de toneladas métricas, o 20 millones de barriles por día, para 2025.

A continuación se presentan detalles clave sobre las medidas adoptadas por China, esbozadas esta semana, para controlar una industria de refinación que recientemente superó a Estados Unidos para convertirse en la más grande del mundo.

¿QUÉ ESTÁ TRATANDO DE LOGRAR CHINA?

El límite de capacidad general, presentado por primera vez en octubre de 2021 como parte de un plan para alcanzar el pico de emisiones de carbono para 2030, tiene como objetivo frenar la producción excesiva de las refinerías nacionales y el exceso de oferta para reducir las emisiones de gases de efecto invernadero.

China ha buscado durante mucho tiempo -y en ocasiones ha luchado- eliminar el exceso de capacidad en sectores industriales pesados ​​altamente contaminantes como el acero y el cemento.

El grupo de expertos Sinocarbon dice que los sectores de refinación y petroquímico representaron el 8% de las emisiones en 2020.

El límite también ayudará a frenar la ya alta dependencia de China del petróleo crudo importado, que fue del 76% el año pasado.

¿CÓMO HA CRECIDO EL SECTOR DE REFINERÍA DE CHINA?

La capacidad de refinación en China aumentó el año pasado a 920 millones de toneladas métricas por año, o 18,4 millones de bpd.

El reciente crecimiento de la industria ha sido impulsado desde 2019 por la creación de tres grandes refinerías independientes (Zhejiang Petrochemical, Hengli Petrochemical y Shenghong Petrochemical), que agregan una capacidad combinada de 1,52 millones de bpd que está altamente integrada con la fabricación de petroquímicos.

Junto con la refinadora estatal dominante Sinopec y su rival PetroChina, así como un ejército de alrededor de 60 procesadores independientes más pequeños conocidos como “teteras”, el sector de refinación se ha convertido en el más grande del mundo, superando a Estados Unidos el año pasado.

Ese crecimiento ha resultado en una baja tasa de utilización de refinerías del 73% en 2022, según datos oficiales de producción, en comparación con más del 91% en EE.UU., lo que significa que China tiene un excedente de capacidad para permitir grandes volúmenes de refinado. exportaciones de combustible.

¿CUÁL ES EL IMPACTO PROBABLE DE LAS MEDIDAS?

Las medidas podrían obligar a más cierres de plantas pequeñas e ineficientes, que ya han tenido lugar en la provincia de Shandong, donde se suspendió una capacidad de unos 400.000 bpd en 2020 y 2021 para dar paso a la nueva planta petroquímica de Yulong, de tamaño similar. .

Se espera que otros actores busquen crecimiento en el extranjero. El fabricante de fibra de poliéster Tongku Group y Rongsheng Petrochemical están explorando la construcción de nuevas refinerías en el sudeste asiático.

Mientras tanto, muchas teteras han ampliado silenciosamente a lo largo de los años su capacidad de procesamiento, han invertido en almacenamiento de petróleo o han ascendido en la cadena de valor del producto para fabricar transición energética productos químicos.

¿CHINA LOGRARÁ SUS OBJETIVOS?

Además de un mayor escrutinio a la hora de aprobar nuevas plantas, el gobierno puede utilizar la poderosa herramienta de las cuotas de importación de petróleo crudo, a las que están sujetas todas las refinerías independientes.

En los últimos años, el límite se ha mantenido en 243 millones de toneladas anuales, o 4,86 ​​millones de bpd, y las subvenciones reales han sido inferiores a esa cifra.

Gracias a una gestión rígida de las cuotas y a las medidas enérgicas contra el comercio ilegal de cuotas, China ya ha logrado limitar hasta cierto punto las operaciones de las refinerías.

Mientras tanto, el gobierno también mantiene un estricto control sobre las exportaciones de combustible refinado, permitiendo sólo a las refinerías estatales y a una importante refinería independiente, Zhejiang Petrochemical Corp, el derecho a exportar.

¿CUÁLES SON LAS MAYORES REFINERADORAS DE CHINA?

China tiene alrededor de 34 refinerías de 200.000 bpd o más, con una capacidad de procesamiento combinada de 480 millones de toneladas, o 9,6 millones de bpd, según Sinopec.

La mayoría de estas plantas están gestionadas por Sinopec, PetroChina y China National Offshore Oil Company. Juntos, los tres gigantes estatales operan casi 12 millones de bpd de capacidad de procesamiento.

¿CUÁNTA CAPACIDAD NUEVA HAY EN PROYECTO?

Están previstas cuatro nuevas refinerías con una capacidad combinada de 1,2 millones de bpd, incluido el complejo petroquímico Yulong de 400.000 bpd en Shandong, la compañía petroquímica Huajin Aramco de 300.000 bpd en la provincia de Liaoning, en el noreste, y la refinería Sinopec Gulei de 320.000 bpd, así como la expansión de 300.000 bpd en Sinopec Zhenhai.

(toneladas=7,3 barriles para conversión de petróleo crudo)

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